DOE 27/04/2021 - Diário Oficial do Estado do Ceará

                            Em torno de 72% do faturamento da Companhia é oriundo de usuários localizados na bacia metropolitana. Com a instituição do Encargo Hídrico Emergencial, 
a categoria das indústrias representa 47,87% do faturamento da Cogerh, embora o consumo dessa categoria represente em torno de apenas 6,26% do volume 
faturado, isso se deve aos valores diferenciados de tarifas que levam em conta a capacidade de pagamento dos usuários, onde usuários de menor capacidade 
de pagamento são subsidiados pelos de maior capacidade, conforme gráficos abaixo:
O volume total faturado em 2020 foi de 671.070.525,72 m³ . Em 2019 foi de 631.608.792,34 m³.
3.1. Custos e Despesas
Os custos e despesas de 2020 totalizaram R$ 148,94 milhões, representando uma redução de 2,93% em relação a 2019. As variações mais relevantes ocorreram 
nos custos da atividade e nas despesas administrativas devido aos seguintes fatores:
a) Manutenção de estruturas hídricas: referem-se a gastos com a manutenção de estações de bombeamento, estações elevatórias, canais, açudes e adutoras. 
O aumento correspondeu a 20,42% equivalente a um aumento de R$ 3,16 milhões.
b) Assessoria e Consultoria Operacional: está relacionado a consultorias contratadas pelas Gerências de Estudos e Projetos e de Segurança e Infraestrutura, 
acerca de estudos técnicos. O aumento correspondeu a 72,48% equivalente a um aumento de R$ 2,62 milhões.
c) Ajuste de Imobilizado ou Baixas: referente a baixa de bens que se deterioraram, tornando-se inservíveis. A redução correspondeu a 99,63% em relação a 
2019, equivalente a R$ 6,53 milhões.
d) Repasse da Cobrança pelo Uso dos Rec. Hidricos: criado pela Lei Estadual nº16.852/19, em seu art.16, parágrafo 4 e Decreto Estadual nº 33.175/19, art. 
3º, consiste no repasse do percentual de 3% sobre o valor arrecadado mensalmente, para o sistema de recursos hídricos (SRH, SOHIDRA e FUNCEME). O 
primeiro repasse foi em outubro de 2019. O aumento correspondeu a 219,84% equivalente a um aumento de R$ 3,25 milhões.
e) Juros Sobre Capital Próprio: são uma forma de distribuição de lucros pelas empresas aos acionistas. Também chamados de JCP, eles são semelhantes aos 
dividendos. A redução correspondeu a 50,70% equivalente a uma redução de R$4,32 milhões.
2020
2019
Custos e Despesas
148.941.429
153.436.112
Custo da Atividade
116.781.299
119.422.612
Despesas Tributárias
355.971
105.131
Despesas Comerciais
691.904
782.943
Despesas Administrativas
31.112.255
33.125.427
3.2. Resultado Financeiro
Conforme quadro abaixo, a Companhia registrou uma variação de 81% no resultado financeiro de 2020 em relação ao de 2019, representando em valores 
absolutos o montante de 3,64 milhões de reais.
Houve em 2019 um aumento vultuoso das despesas financeiras impulsionado pelo cálculo dos juros sobre capital próprio distribuído aos acionistas, porém 
em 2020 esse valor foi menor ficando limitado a 50% do lucro líquido do exercício antes da dedução deste.
2020
VAR. % 
2019
VAR. R$
Resultado Financeiro
(862.128)
-81%
(4.499.898)
(3.637.770)
Receitas Financeiras
3.373.554
-16%
4.012.133
638.579
(-) Despesas Financeiras
(4.235.683)
-50%
(8.512.031)
(4.276.348)
3.3. Resultado Líquido
A redução no lucro líquido em 2020 foi de 61,40% comparado a 2019 e decorre, principalmente, da redução do faturamento da atividade em 9,01%.
2020
2019
RECEITA LÍQUIDA DA ATIVIDADE
153.185.613
168.356.659
Custos e Despesas
(148.941.429)
(153.436.112)
Outras Receitas Operacionais
814.691
609.067
Resultado Financeiro
(862.128)
(4.499.898)
Provisão para IR e CSLL
(615.336)
(1.751.622)
Lucro Líquido
3.581.411
9.278.094
3.4. EBITDA
O EBITDA é uma importante ferramenta para dimensionar o potencial de geração de caixa das empresas. No cálculo do EBITDA não são consideradas 
as despesas não desembolsáveis como depreciação, amortização, e exaustão, como também as despesas financeiras e tributos sobre o lucro, visto que na 
metodologia de cálculo deste indicador considera-se que estas não possuem relação com a atividade operacional da empresa. Desta forma, o indicador serve 
para avaliar a qualidade de gestão operacional de caixa da empresa.
A Margem EBITDA é encontrada pela divisão do EBITDA pela Receita Líquida e mostra a lucratividade operacional da companhia. Em 2020 o indicador 
atingiu 10,55% superando a meta estabelecida para o período que era de 5,60%.
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DIÁRIO OFICIAL DO ESTADO  |  SÉRIE 3  |  ANO XIII Nº098  | FORTALEZA, 27 DE ABRIL DE 2021