DOE 08/04/2019 - Diário Oficial do Estado do Ceará

                            nos termos da Portaria 130/2000 com vigência a partir de 1º de abril de 2015. Este benefício tributário é concedido enquanto a Companhia estiver 
credenciada na referida Portaria. A Companhia apurou o montante de R$85.908 de subvenções governamentais referentes ao exercício findo em 
31 de dezembro de 2018.
Os valores apurados de ambas as subvenções governamentais são tratados como incentivos fiscais e reconhecidos como redutor do custo das 
mercadorias vendidas devidamente apropriados em conta de reserva e destinadas anualmente para a reserva de incentivo fiscal.
23. Receita operacional líquida
 
31/12/2018
31/12/2017
Receita operacional bruta
6.561.169
6.252.208
Venda de mercadoria
6.582.338
6.285.432
Serviços prestados
15.600
20.105
Ajuste a valor presente (a)
(36.769)
(53.329)
 
Deduções
(316.119)
(289.404)
Impostos sobre vendas
(273.823)
(249.380)
Devoluções e abatimentos
(42.296)
(40.024)
Receita operacional líquida
6.245.050
5.962.804
(a) Foi utilizada taxa média de captação e um prazo médio de recebimento entre 48 e 54 dias para cálculo e registro do ajuste a valor presente.
24. Informações sobre a natureza dos custos e despesas reconhecidos no resultado do período
Classificados na demonstração do resultado:
 
31/12/2018
31/12/2017
Custo das mercadorias vendidas
(4.167.370)
(4.097.183)
Despesas com vendas
(1.677.293)
(1.469.436)
Despesas administrativas e gerais
(271.347)
(227.890)
Total de custos e despesas
(6.062.010)
(5.794.509)
Classificados por natureza:
31/12/2018
31/12/2017
Custo de aquisição de mercadorias
(4.167.370)
(4.097.183)
Despesas com pessoal
(1.045.881)
(947.340)
Despesas com aluguéis
(272.001)
(230.048)
Despesas gerais
(468.681)
(436.519)
Depreciação e amortização
(108.077)
(83.419)
Total de custos e despesas
(6.062.010)
(5.794.509)
25. Receitas e despesas financeiras
 
31/12/2018
31/12/2017
Receitas financeiras
Receitas de aplicações financeiras
5.019
16.085
Ajuste a valor justo de derivativos
194.402
48.358
Ajuste a valor justo de passivos financeiros
22.595
19.006
Ajuste a valor presente (AVP)
37.020
55.015
Variação cambial
108.866
46.284
Outras receitas financeiras
2.287
3.610
Total de receita financeira
370.189
188.358
 
31/12/2018
31/12/2017
Despesas financeiras
Juros provisionados
(39.361)
(37.286)
Ajuste a valor justo de derivativos
(118.075)
(67.727)
Ajuste a valor justo de passivos financeiros
(21.830)
(11.265)
Outras despesas financeiras
(17.618)
(10.733)
Ajuste a valor presente (AVP)
(96.231)
(109.653)
Variação cambial
(207.280)
(56.382)
Total de despesa financeira
(500.395)
(293.046)
Resultado financeiro
(130.206)
(104.688)
26. Instrumentos financeiros e gerenciamento de risco
Os principais ativos e passivos financeiros da Companhia referem-se à caixa e equivalentes de caixa, contas a receber de clientes, contas a pagar a 
fornecedores, operações de swap, financiamentos, empréstimos, debêntures e arrendamento mercantil.
Estrutura e gerenciamento dos riscos financeiros
A Companhia possui exposição para os seguintes riscos resultantes de instrumentos financeiros:
• Risco de crédito;
• Risco de liquidez;
• Risco de mercado.
Risco de crédito
Risco de crédito é o risco da Companhia incorrer em perdas com clientes ou contrapartes em um instrumento financeiro, decorrente de falha destes 
em cumprir com suas obrigações contratuais.
Exposição a riscos de crédito
Aplicações financeiras, depósitos bancários e Instrumentos financeiros (swaps) 
A Companhia detinha em saldos ativos a receber de instrumentos financeiros (swaps) e depósitos em dinheiro com instituições financeiros um 
montante de R$141.583 em 31 de dezembro de 2018 (R$94.193 em 31 de dezembro de 2017), os quais representam sua máxima exposição de 
crédito sobre aqueles ativos. O risco de crédito de saldos com bancos e instituições financeiras é administrado pela Tesouraria da Companhia de 
acordo com a política por esta estabelecida. Tais recursos são mantidos em instituições financeiras sólidas e de primeira linha. Esses saldos são 
pulverizados nessas instituições a fim de minimizar a concentração de risco e, assim, mitigar o prejuízo financeiro no caso de potencial falência da 
contraparte. Quanto à exposição dos instrumentos financeiros (swaps), a Companhia prevê que seja altamente provável a realização das liquidações 
com ganhos ou perdas visto que tais contratos de swaps são contratados simultaneamente com os respectivos empréstimos em moeda estrangeira 
com as mesmas instituições financeiras consideradas sólidas e de primeira linha.
Contas a receber
A Administração entende que a Companhia possui baixo risco de crédito, pois suas vendas são realizadas para consumidores finais, não possuindo 
qualquer cliente que exceda o limite de 10% da receita bruta,  sendo realizadas, em sua maioria, via cartões de crédito ou débito, cujos repasses são 
responsabilidade das administradoras de cartões, ou à vista (dinheiro), portanto sem risco.
Considerando o eventual risco decorrente do repasse das administradoras de cartões de crédito, este é controlado através de um rigoroso processo 
de conciliação entre faturamento e recebimento diário. A Companhia opera com administradoras de primeira linha e líderes de mercado, por isso, a 
Administração entende que tal risco seja baixo.
A seguir, estão demonstrados os saldos de cartões de crédito a receber, por idade de vencimento:
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DIÁRIO OFICIAL DO ESTADO  |  SÉRIE 3  |  ANO XI Nº066  | FORTALEZA, 08 DE ABRIL DE 2019